Resumen de Mercados – 05 de septiembre 2024
1. Introducción
El 5 de septiembre de 2024, los mercados financieros cerraron con
resultados mixtos, influenciados por datos macroeconómicos clave en EE.UU.,
particularmente del mercado laboral.
La incertidumbre sobre la política monetaria de la Reserva Federal
aumentó, impulsada por cifras de empleo inferiores a lo esperado.
Los índices bursátiles globales presentaron variaciones, mientras que las
criptomonedas, materias primas y divisas también experimentaron fluctuaciones.
Este informe detalla los principales
movimientos y proporciona una visión comparativa de los cierres bursátiles en
diferentes regiones.
2. Análisis Macroeconómico
En EE.UU., los datos de empleo publicados por el informe ADP
mostraron la creación de solo 99,000 empleos en agosto, mucho menor que
las expectativas del mercado, lo que alimentó la percepción de que la Fed
podría estar rezagada en sus políticas. Esto, sumado a una leve baja en las
solicitudes de prestaciones por desempleo (227,000), generó un ambiente de cautela
en los mercados.
Por otro lado, el ISM de Servicios de EE.UU. registró una leve
mejora, alcanzando los 51.5 puntos.
En Europa, los datos económicos fueron dispares. Mientras que los pedidos
de fábrica en Alemania crecieron un 2.9%, las ventas minoristas en la
eurozona retrocedieron ligeramente. El BCE sigue proyectando un recorte de
tasas de 25 puntos básicos en septiembre.
3. Análisis de Cierre de Mercados
3.1 S&P 500
El S&P 500 terminó la jornada con una baja de 0.30%,
afectado por la debilidad en los datos de empleo y la incertidumbre sobre las
tasas de interés. A pesar de esto, el índice logró mantenerse por encima de un
soporte clave.
3.2 NASDAQ
El NASDAQ 100 cerró con un aumento marginal del 0.05%,
impulsado por la resiliencia en las acciones tecnológicas, principalmente Nvidia
y Tesla, aunque la jornada fue volátil.(
3.3 Índices Bursátiles
|
Índice |
Cierre anterior |
Cierre del día |
Variación Numérica |
Variación (%) |
|
S&P 500 (USA) |
4,490.97 |
4,474.57 |
-16.40 |
-0.36% |
|
NASDAQ (USA) |
13,950.57 |
13,957.04 |
+6.47 |
+0.05% |
|
Dow Jones (USA) |
34,460.72 |
34,278.50 |
-182.22 |
-0.54% |
|
Euro Stoxx 50 |
4,315.60 |
4,312.23 |
-3.37 |
-0.08% |
|
IBEX 35 (España) |
9,500.80 |
9,550.00 |
+49.20 |
+0.52% |
A nivel global, los índices bursátiles cerraron con resultados mixtos. En
EE.UU., tanto el S&P 500 como el Dow Jones mostraron
retrocesos debido a la preocupación sobre la debilidad en el mercado laboral,
mientras que en Europa, el IBEX 35 presentó un leve aumento, impulsado
por mejores datos macroeconómicos en España.
3.4 Índices Asiáticos
|
Índice |
Cierre anterior |
Cierre del día |
Variación Numérica |
Variación (%) |
|
Nikkei 225 (Japón) |
32,500.00 |
32,172.30 |
-327.70 |
-1.01% |
|
Hang Seng (China) |
18,480.00 |
18,467.56 |
-12.44 |
-0.07% |
|
Shanghái Composite |
3,127.00 |
3,118.20 |
-8.80 |
-0.28% |
Los mercados asiáticos cerraron en su mayoría a la baja, con el Nikkei
225 de Japón retrocediendo más de un 1%, influenciado por la
fortaleza del yen, lo que afectó a las exportaciones. El Hang Seng de
Hong Kong se mantuvo estable.
3.5 Criptoactivos
|
Criptomoneda |
Cierre anterior |
Cierre del día |
Variación Numérica |
Variación (%) |
|
Bitcoin (BTC) |
$26,250.00 |
$25,750.00 |
-$500.00 |
-1.90% |
|
Ethereum (ETH) |
$1,630.00 |
$1,620.00 |
-$10.00 |
-0.61% |
|
Solana (SOL) |
$23.50 |
$22.90 |
-$0.60 |
-2.55% |
El mercado de criptomonedas también experimentó caídas. Bitcoin
perdió un 1.9%, cotizando por debajo de los $26,000, mientras que
Ethereum y otras altcoins como Solana también vieron descensos
moderados.
4. Otros Temas Relevantes
- Curva de
tipos en EE.UU.: La curva de
rendimientos a 2 y 10 años se desinvirtió después de 26 meses, lo
que ha generado preocupación sobre una posible recesión. Históricamente,
este fenómeno ha precedido a desaceleraciones económicas, aunque su
capacidad predictiva ha sido puesta en duda en el actual contexto de abundancia
de reservas
- Petróleo y
OPEP+: La OPEP+ decidió
posponer el aumento de producción previsto, lo que ayudó a estabilizar los
precios del petróleo, mientras que el WTI se mantuvo estable alrededor de
los $85.50 por barril
5- Conclusiones
- Debilidad en
el empleo estadounidense:
Los datos de empleo por debajo de lo esperado refuerzan la idea de que el
mercado laboral en EE.UU. se está desacelerando, lo que aumenta la presión
sobre la Reserva Federal para ajustar su política monetaria.
- Impacto en
los índices bursátiles: Los
principales índices de EE.UU., como el S&P 500 y el Dow
Jones, cerraron a la baja, influenciados por la incertidumbre sobre
tasas de interés y el crecimiento económico.
- Resiliencia
tecnológica: A pesar del
contexto, el NASDAQ logró cerrar con una leve ganancia, destacando
la resistencia del sector tecnológico, impulsado por empresas clave como Nvidia.
- Rendimiento
mixto en Europa: En Europa,
los mercados se mostraron mixtos, con el IBEX 35 subiendo
ligeramente y el Euro Stoxx 50 plano. La recuperación de los
pedidos industriales en Alemania contrastó con la debilidad del consumo en
la eurozona.
- Caída en Asia
y criptomonedas: Los
mercados asiáticos, como el Nikkei 225, registraron caídas
significativas. Las criptomonedas también sufrieron retrocesos, con Bitcoin
y Ethereum liderando las pérdidas en medio de una mayor cautela en
el mercado.
- Perspectivas
de política monetaria: La
expectativa de un recorte de tasas por parte del BCE y la posible
desaceleración económica global serán factores claves a seguir en los
próximos meses.
Fuentes
Utilizadas
·
Intereconomía - Cierre de Mercados del 05/09/2024(
·
SelfBank - Informe diario de mercados.
·
The Markets Eye - Análisis del mercado laboral y la Reserva Federal.
· CaixaBank Research - Financial Markets Report
